【摘要】本文根据国内外对商业银行信用风险的研究，首先分析了我国商业银行信用风险状况，阐明了信用风险识别和度量模型在我国的适用情况。然后，从微观层面入手，以KMV模型的违约距离DD为切入点，实证分析了违约距离作为判别上市企业信用状况的适用性和局限性，即在同一年份中，上市企业的外部宏观经济状况既定，违约距离能够作为商业银行衡量企业信用状况的指标，但使用面板数据后，由于不同年份外部宏观经济状况影响到企业 […]

【摘要】随着我国改革开放的逐步深入和经济的迅速发展,金融市场也得到了空前的发展。作为金融市场上最重要的中介机构——商业银行,在规模迅速扩张的同时,也在一定程度上增加了信用风险,客观上对其风险管理的能力提出了更高的要求。随着银行的股份制改革和成功上市,银行作为一个独立的经济体参与整个市场经济的运作,面临激烈的竞争和各种各样的风险。在其所有面临的所有风险中,信用风险显得尤为重要。上市公司作为整个资本市 […]